Gelir Tablosunun Temelleri
Gelir Tablosu, şirketin belirli bir dönem içindeki gelir ve giderlerinin temel bir özetini sağlar.
- Gelir tablosu, bir şirketin müşterilerine ürün satarak elde ettiği gelirle başlar. Gelir, gelir tablosunun en üstünde yer aldığından, şirket için en üst satır olarak bilinir.
- Gelir tablosu dışında, en altta oturan bir şirketin net gelirini sağlayan diğer tüm kalemleri içerir. Bu nedenle net gelir aynı zamanda bir şirketin alt sınırı olarak da bilinir. Net gelire ulaşmak için tüm kalemler şirketin gelirinden düşülür.
- Aradaki satır öğeleri, bu malları üretmek için satılan malların maliyetinden oluşur. Maliyetler, genel ve yönetim giderlerinin satışı da içerir.
- Bundan sonra gelen satır kalemi, aynı zamanda bilançonun bir parçası olan amortisman.
- Net gelire ulaşmak için mahsup edilen diğer kalemler faiz giderleri ve ödenen vergilerdir.
Gelir tablosu temel denklemi şu şekilde sunulabilir:
Gelir Tablosunun Temel Örneği
Gelir tablosu kalemlerinin temellerini bir örnek yardımıyla anlamaya çalışalım.
Gelir tablosu denklemi gelir-giderler = A şirketinin net geliri aşağıdaki tabloda sunulmuştur.
Şirketin geliri 50.000'dir. Şirket için malların maliyeti, SG&A, amortisman gideri, faiz gideri ve gelir vergisi karşılığını içeren tüm giderler düşüldükten sonra net gelir 500'e çıkar.
Gelir Tablosunun Temel Bileşenleri
Önceki bölümlerde gelir tablosunun temel bileşenlerine değinmiştik. Şimdi bir şirketin gelir tablosunu oluşturan her bir kalemi ayrıntılı olarak tartışalım.
Gelir tablosunun temel bileşenleri, gelir, satılan malın maliyeti, brüt kar, genel ve yönetim giderlerinin satışı, faiz vergisi ve amortisman öncesi kazanç, amortisman giderleri, faaliyet karı, faiz giderleri, vergiler ve net kardır.
# 1 - Gelir
Gelir tablosunun ilk satır öğesidir ve gelir, ürünün hacmi çarpı satış fiyatı ile hesaplanır. Bir şirket, toplam geliri oluşturan beş bölüm söylediyse, bireysel bölümler için toplam gelir toplam geliri oluşturur. Gelir, satış veya ciro olarak da bilinir ve farklı ülkelerde birbirinin yerine kullanılır. Satış, bir şirkete bakmak, bir şirketin zamanla satışlarını artırmak ve bir şekilde pazar payını yakalamak için önemini genişletmesi için çok önemli bir rakamdır.
Google'ın (Alphabet) esas olarak üç faaliyetten gelir elde ettiğini fark ettik: Google Mülklerinden reklam gelirleri, Ağ Üyeleri Mülklerinden elde edilen reklam gelirleri ve Diğer gelirler (oyun mağazası, donanım, bulut hizmetleri, lisanslama vb. Dahil)
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
# 2 - Satılan Malların Maliyeti
Satılan malların maliyeti, ürünleri üretmek için gereken hammaddelerin maliyetidir. Bu hammaddeler farklı tedarikçilerden temin edilir ve bu maliyet, bir şirketin bir işi yürütmesi ve işi genişletmesi için gereken maliyetlerin büyük bir kısmından oluşur.
Google'da Satılan Malların Maliyeti, esas olarak, görüntülenen reklamlar için Google Ağı Üyelerine ödenen trafik edinme maliyetlerinden oluşur.
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
# 3 - Brüt Kâr
Bir şirketin geliri ile şirket için satılan malın maliyeti arasındaki farktır.
Brüt Kar = Gelirler - Gelir Maliyeti
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
- Brüt Kar (2016) = 90,272 - 35,138 = 55,134 milyon
- Brüt Kar (2015) = 74.989 - 28.164 = 46.825 milyon
# 4 - Genel ve Yönetim Giderlerinin Satışı
Bu satır kalemi, ürünleri üretmek ve ayrıca bu ürünleri satmak için gereken tüm maliyetleri içerir. Bu maliyetler fabrika giderlerinin pazarlama giderlerine kadar olan maliyetlerini içerir. Bu maliyetler aynı zamanda fabrika işleri veya idari personel ve maaşını şirketten alan diğer tüm çalışanlara ödenen personel maliyetlerini de içerir.
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
- SG&A Giderleri (2016) = 10485 + 6985 = 17.470 milyon
- SG&A Giderleri (2015) = 9047 + 6136 = 15.183 milyon
# 5 - Amortisman Giderleri
Amortisman, bir şirketin bir varlığın hurdaya çıkarılma zamanı geldiğinde bir varlığı geri satın almasını sağlama hükmüdür. Temel gelir tablosunda, döneme ait giderdir. Amortisman şirket için nakit olmayan bir giderdir.
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
- Google'ın 2016'daki Amortisman ve Amortisman Giderleri sırasıyla 3,523 dolar ve 1,456 milyon dolardı.
- Google'ın 2015'teki Amortisman ve Amortisman Giderleri sırasıyla 4.132 dolar ve 931 milyon dolardı.
# 6 - Faaliyet Karı
Brüt kardan satış genel ve yönetim giderleri ile amortisman giderleri düşülerek ulaşılır. Bu satır kalemi, işletme karı olarak bilinir çünkü şirket bu tutarı faaliyetlerinden elde eder. Bu gelir, finansal kaldıraçla elde edilen hiçbir şeyi içermez.
Lütfen Google'ın bu Gelir Beyanı örneğinin Araştırma ve geliştirme maliyetini İşletme Giderleri olarak içerdiğini unutmayın.
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
- Google'ın Faaliyet Karı 2016'da 23.716 milyon dolar ve 2015'te 19.360 milyon dolardı.
# 7 - Faiz Giderleri
Şirketin belirli bir dönemde ödediği toplam borcun faizidir. Kısa vadeli borç faizini, uzun vadeli borcu ve ayrıca faiz borçlarını içerir.
Aşağıda, Gelir Beyanı örneğinin - Google'ın Faiz Geliri ve Faiz Giderinin anlık görüntüsü bulunmaktadır.
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
# 8 - Net Kâr
Net Kar, bir şirketin faiz giderleri ve vergileri şirketin faaliyet kârından düşülerek elde edilir.
Lütfen Google'ın Gelir Tablosu örneğinden aşağıdaki Net Gelir hesaplamasına bakın
kaynak: Alphabet (Google) SEC Filings
- Google'ın Net Geliri 2016'da 19.478 milyon ve 2015'te 15.826 milyondu.
Sonuç
Gelir tablosu, şirketin gelir ve giderlerinin temel bir özetini sunar. Bir şirketin beklentilerini anlamak için her satır öğesini anlamak çok önemlidir. Satışlar, net kar, işletme karı, faiz giderleri gibi kalemler, belirli bir şirketi analiz etmek için izlenen finansal oranların değişkenleridir. Şirketin hangi yönden geliştiğini ve nereye kaydığını ölçmek için satır öğelerinin çoğu için eğilimlerin izlenmesi gerekir.