Opsiyon Ticaret Stratejileri | Bilmeniz Gereken En İyi 6 Seçenek Stratejisi!

En İyi 6 Opsiyon Ticaret Stratejilerinin Listesi

  1. Uzun Çağrı Seçenekleri Ticaret Stratejisi
  2. Kısa Çağrı Seçenekleri Ticaret Stratejisi
  3. Uzun Vadeli İşlem Opsiyonları Ticaret Stratejisi
  4. Açığa Satış Opsiyonları Ticaret Stratejisi
  5. Uzun Çatal Opsiyon Ticaret Stratejisi
  6. Kısa Çatal Opsiyon Ticaret Stratejisi

Her birini ayrıntılı olarak tartışalım -

# 1 Uzun Çağrı Seçenekleri Ticaret Stratejisi

  • Bu, bir hisse senedi veya endeks konusunda çok yükselen agresif yatırımcılar için opsiyon ticareti stratejilerinden biridir.
  • Çağrı satın almak, sınırlı olumsuz risk ile yukarı yönlü potansiyeli yakalamanın mükemmel bir yolu olabilir.
  • Tüm opsiyon ticaret stratejilerinin en temelidir. Nispeten anlaşılması kolay bir stratejidir.
  • Satın aldığınızda, bir hisse senedi veya endekste yükselişte olduğunuz ve gelecekte yükselmeyi beklediğiniz anlamına gelir.
Kullanılacak En İyi Zaman: Hisse senedi veya endekste çok boğa olduğunuzda .
Risk:Risk, Premium ile sınırlıdır. (Piyasa, opsiyon kullanım fiyatında veya altında sona ererse maksimum zarar vardır).
Ödül:Ödül Sınırsızdır
Başabaş:(Kullanım Fiyatı + Premium)

Şimdi bu örnekle, web sitesinden verilerin nasıl alınacağını ve Uzun Çağrı Stratejisi için Ödeme planının nasıl belirleneceğini anlayalım.

Seçenek Verileri nasıl indirilir?

1. Adım: Borsanın web sitesini ziyaret edin

  1. //Www.nseindia.com/ adresine gidin.
  2. Hisse Senedi Türevlerini Seçin
  3. Arama kutusuna CNX Nifty yazın
  4. Güncel Şık Endeks Fiyatı sağ üst köşede verilmiştir. Excel e-tablonuza not edin.
  5. Lütfen bu örnekte NSE'yi (Ulusal Menkul Kıymetler Borsası, Hindistan) aldığımızı unutmayın. NYSE, LSE, vb. Gibi diğer uluslararası borsalar için benzer bir veri kümesini indirebilirsiniz.

2. Adım: Option Premium'u bulun

Bir sonraki adım, Premium'u bulmaktır. Bunun için, ihtiyaçlarınıza göre bazı verileri seçmeniz gerekecektir.

Bu nedenle, Uzun Vadeli İşlem opsiyonları ticaret stratejisi durumunda, aşağıdaki verileri seçeceğiz.

  • Enstrüman Türü: Dizin Seçenekleri
  • Sembol: NIFTY
  • Son Kullanma Tarihi: Gerekli son kullanma tarihini seçin.
  • Opsiyon Tipi: Alım (Daha fazla örnek için Satım opsiyonu için Satımı seçeceğiz)
  • Kullanım Fiyatı: Gerekli Kullanım Fiyatını seçin. Bu durumda 7600'ü seçtim.
  • Tüm bilgiler seçildikten sonra Veri Al'a tıklayabilirsiniz. Daha sonra hesaplamalar için ihtiyaç duyacağınız prim fiyatı görüntülenecektir.

3. Adım: Excel Elektronik Tablosundaki veri kümesini doldurun

Mevcut Şık Endeks Fiyatını ve Premium verilerini aldıktan sonra, Girdi-çıktı verilerinizi bir Excel Elektronik Tablosunda aşağıdaki gibi hesaplamaya devam edebilirsiniz.

  • Yukarıdaki görselde de görebileceğiniz gibi, Current Nifty endeksi, Strike Price ve Premium verilerini doldurduk.
  • Daha sonra Başabaş noktasını hesapladık. Başabaş noktası, opsiyon alıcılarının opsiyonu kullanırlarsa herhangi bir kayıp yaşamaması için hisse senedinin ulaşması gereken fiyattan başka bir şey değildir.
  • Çağrı Seçeneği için Başabaş noktasını şu şekilde hesapladık:

Başabaş Noktası = Kullanım Fiyatı + Premium

4. Adım: Ödeme Planını Oluşturun

Sonra, Ödeme planına geliyoruz. Bu temelde size ne kadar kar edeceğinizi veya belirli bir Şık endeksinde ne kadar kaybedeceğinizi söyler. Opsiyonlar olması durumunda bunları kullanmak zorunda olmadığınızı ve dolayısıyla kaybınızı ödenen prim miktarıyla sınırlayabileceğinizi unutmayın.

Elektronik tablo aşağıdaki bilgileri gösterir:

  • Nifty'nin çeşitli Kapanış fiyatı
  • Bu arama seçeneğinin net getirisi.

Bu durumda kullanılan formül, excel'in IF işlevidir . Formül şu şekilde çalışır:

  • Şık kapanış fiyatı Strike fiyatından düşükse, bu seçeneği kullanmayacağız. Böylece bu durumda sadece ödediğiniz prim miktarını kaybedersiniz (220).
  • Başabaş noktasında ve üstünde, kar etmeye başlayacaksınız. Dolayısıyla, bu durumda Şık kapanış fiyatı, Kullanım Fiyatından daha fazladır ve yaptığınız Kâr = (Şık kapanış Fiyatı-Kullanım Fiyatı-Prim) olarak hesaplanır.

E-Tablonuzda kullanmak istemeniz durumunda, yukarıdaki resimde kullanılan formülü kontrol edebilirsiniz.

Lütfen her strateji için bir girdi verisi ve bir çıktı verisi dahil edeceğimizi unutmayın. Girdi verileri, kullanım fiyatınız, Mevcut Şık endeksiniz, Premium ve Başabaş noktasıdır. Çıktı verileri, ödeme planını içerecektir. Bu genellikle size farklı Şık Kapanış fiyatlarında ne kadar kazanacağınız veya kaybedeceğinize dair net bir fikir verecektir.
Strateji: Çağrı Opsiyon Ticaret Stratejisi Satın Alın
Güncel Şık Endeksi7655.05
Arama seçeneğiKullanım Fiyatı (Rs.)7600
Premium (Rs.)220
Başabaş Noktası (Rs.) = (Kullanım fiyatı + prim)7820
Bu Opsiyon Ticaret Stratejisinin Ödeme Planı
Son kullanma tarihinde Nifty Kapanış saatiÇağrı seçeneğinden net getiri (Rs.)
7300-220
7400-220
7500-220.00
7600-220.00
78200
8000180
8100280

Uzun Çağrı Stratejisi Analizi

  • Aşağı yönlü riski ödediğiniz prim miktarıyla sınırlar.
  • Ancak Nifty'de bir artış varsa, potansiyel getiri sınırsızdır.
  • Bu, size fayda sağlamanın en basit yolunu sunacak opsiyon ticareti stratejilerinden biridir.

İşte bu yüzden Opsiyonlar'da ilk kez yatırımcılar arasında en yaygın seçimdir.

# 2 Kısa Çağrı Seçenekleri Ticaret Stratejisi

  • Yukarıda tartıştığımız opsiyon ticareti stratejisinde, hisse senedinin gelecekte yükseleceğini umuyorduk ve bu nedenle orada uzun vadeli bir strateji benimsedik .
  • Ancak kısa bir aramanın stratejisi bunun tam tersidir. Temel hisselerin düşmesini beklediğinizde bu stratejiyi uygularsınız.
  • Bir yatırımcı, bir hisse senedi / endeks konusunda çok düştüğünde ve fiyatların düşmesini beklediğinde Call opsiyonlarını satabilir.
  • Bu, sınırlı kar potansiyeli sunan bir pozisyondur. Bir Yatırımcı, temel fiyat düşmek yerine artmaya başlarsa büyük kayıplara uğrayabilir.
  • Bu stratejinin uygulanması kolay olsa da, Çağrı satıcısı sınırsız riske maruz kaldığından oldukça riskli olabilir.
Kullanılacak En İyi Zaman: Hisse senedi veya endekste çok düşüş yaşadığınızda.
Risk:Buradaki risk Sınırsız olur
Ödül:Ödül, prim miktarı ile sınırlıdır
Başabaş:Kullanım Fiyatı + Premium

Kısa Çağrı Stratejisi Örneği

  • Matt, Nifty konusunda düşüş eğilimi gösteriyor ve düşmesini bekliyor.
  • Matt, kullanım fiyatı Rs olan bir Çağrı seçeneği satıyor. 7600 Rs prim ile. 220, şimdiki Nifty 1'de olduğunda.
  • Nifty 7600 veya altında kalırsa, Çağrı seçeneği Çağrının alıcısı tarafından kullanılmaz ve Matt, 220 Rs'nin tüm primini elinde tutabilir. 

Kısa Çağrı Stratejisi Girişleri

Strateji: Çağrı Opsiyon Ticaret Stratejisi Sat
Güncel Şık Endeksi7655.1
Arama seçeneğiKullanım Fiyatı (Rs.)7600
Premium (Rs.)220
Başabaş Noktası (Rs.) = (Kullanım fiyatı + prim)7820

 Kısa Çağrı Stratejisi Çıktıları

Bu Opsiyon Ticaret Stratejisinin Ödeme Planı
Süre dolduğunda, Şık KapanırÇağrı seçeneğinden net getiri (Rs.)
7300220
7400220
7500220
7600220
78200
8000-180
8100-280

Kısa Çağrı Stratejisi Analizi

  • Fiyatın gelecekte kesinlikle düşeceğine dair güçlü bir beklentiniz olduğunda bu stratejiyi kullanın.
  • Bu riskli bir stratejidir, hisse senedi fiyatları yükseldikçe kısa görüşme daha çabuk para kaybeder.
  • Bu stratejiye Kısa Çıplak Çağrı da denir, çünkü yatırımcı kısa devre yaptığı temel hisse senedine sahip değildir.

# 3 Koy Opsiyon Ticaret Stratejisi

  • Long Put, Long Call'dan farklıdır. Burada bir Satım satın almanın Alım satın almanın tersi olduğunu anlamalısınız.
  • Hisse senedi / endeks konusunda boğa olduğunuzda, bir Çağrı satın alırsınız. Ancak düşüş eğilimindeyseniz, bir Satış opsiyonu satın alabilirsiniz.
  • Bir Satım Opsiyonu, alıcıya hisse senedini (Put satıcısına) önceden belirlenmiş bir fiyattan satma hakkı verir. Böylece riskini sınırlar.
  • Böylece, Uzun Pu bir Ayı stratejisine dönüşür. Bir yatırımcı olarak, düşen bir piyasadan yararlanmak için Put opsiyonları satın alabilirsiniz.
Kullanılacak En İyi Zaman: Yatırımcı hisse senedi / endeks konusunda düşüş gösterdiğinde.
Risk:Risk, ödenen prim miktarı ile sınırlıdır.
Ödül:Sınırsız
Başabaş:(Kullanım Fiyatı - Premium)

Uzun Satış Stratejisi Örneği

  • Jacob, 6 Eylül'de Nifty'nin 1'de olduğu Nifty'de düşüşe geçti.
  • Kullanım fiyatı Rs olan bir Satım opsiyonu satın alır. 7600 Rs prim ile. 50, 24'ünde sona eriyor
  • Nifty 7550'nin (7600-50) altına düşerse, Jacob opsiyonu kullanmaktan kâr elde edecek.
  • Nifty'nin 7600'ün üzerine çıkması durumunda, maksimum prim kaybıyla opsiyondan vazgeçebilir (değersiz bir şekilde sona erecektir).

Long Put Strateji Girdisi

Strateji: Satış Opsiyonu Ticaret Stratejisi Satın Alın
Güncel Şık Endeksi7655.1
Satım SeçeneğiKullanım Fiyatı (Rs.)7600
Premium (Rs.)50
Başabaş Noktası (Rs.) = (Kullanım fiyatı - prim)7550

Long Put Strateji Çıktısı

Bu Opsiyon Ticaret Stratejisinin Ödeme Planı
Süre dolduğunda, Şık KapanırÇağrı seçeneğinden net getiri (Rs.)
7200350
7300250
7400150
750050
75500
7600-50
7700-50

Long Put Strateji Analizi

  • Düşüş eğilimindeyseniz, düşen hisse senedi fiyatlarından Puts satın alarak kar edebilirsiniz. Riskinizi ödenen prim miktarı ile sınırlandırabileceksiniz, ancak kar potansiyeliniz sınırsız.

Bu, bir yatırımcı düşüş eğilimindeyken yaygın olarak kullanılan opsiyon ticaret stratejilerinden biridir.

# 4 Kısa Satış Opsiyonları Ticaret Stratejisi

  • Uzun Put opsiyon ticareti stratejisinde, yatırımcının Put satın aldığı bir hisse senedinde düşüş eğiliminde olduğunu gördük. Ancak bir Put satmak, bir Put satın almanın tam tersidir.
  • Bir yatırımcı genellikle Hisse senedi hakkında Boğa olduğu zaman Satacaktır . Bu durumda yatırımcı hisse senedi fiyatının yükselmesini bekler.
  • Bir yatırımcı bir satış sattığında, bir prim kazanır (Satımın alıcısından). Burada yatırımcı, birine hisse senedini kullanım fiyatından satma hakkını sattı.
  • Hisse senedi fiyatı kullanım fiyatının üzerine çıkarsa, bu strateji satıcıya kâr sağlayacaktır çünkü alıcı Put'ı kullanmayacaktır.
  • Ancak hisse senedi fiyatı, işlem fiyatının altına, prim miktarından daha fazla düşerse, Put satıcısı para kaybetmeye başlayacaktır. Potansiyel kayıp burada sınırsızdır.
Kullanılacak En İyi Zaman: Yatırımcı hisse senedi veya endeks üzerinde çok yükselişe geçtiğinde .
Risk:Strike Price - Premium Koy.
Ödül:Premium miktarı ile sınırlıdır.
Başabaş:(Kullanım Fiyatı - Premium)

Kısa Satış Stratejisi Örneği

  • Richard, Nifty'de 7703.6 seviyesindeyken yükselişe geçti.
  • Richard, kullanım fiyatı Rs olan bir Satım opsiyonu satıyor. 7600 Rs prim ile. 50, 24'ünde sona eriyor
  • Nifty endeksi 7600'ün üzerinde kalırsa, Put alıcısı opsiyonunu kullanmayacağı için prim miktarını kazanacaktır.
  • Nifty'nin 7600'ün altına düşmesi durumunda, Put alıcısı opsiyonu kullanacak ve Richard para kaybetmeye başlayacak.
  • Eğer Nifty başabaş noktası olan 7550'nin altına düşerse, Richard primi kaybedecek ve Nifty'deki düşüşün boyutuna bağlı olarak daha fazlasını kaybedecek.

Kısa Satış Stratejisi Girdisi

Strateji: Satmak Opsiyon Ticaret Stratejisi
Güncel Şık Endeksi7703.6
Satım SeçeneğiKullanım Fiyatı (Rs.)7600
Premium (Rs.)50
Başabaş Noktası (Rs.) = (Kullanım fiyatı - prim)7550

Kısa Satış Stratejisi Çıktısı 

Bu Opsiyon Ticaret Stratejisinin Ödeme Planı
Süre dolduğunda, Şık KapanırÇağrı seçeneğinden net getiri (Rs.)
7200-350
7300-250
7400-150
7500-50
75500
760050
770050

Kısa Satış Stratejisi Analizi

  • Satım Satışı düzenli gelir sağlayabilir, ancak potansiyel kayıplar önemli olabileceğinden dikkatli yapılmalıdır.
  • Bu strateji, gelir getirici bir stratejidir.

# 5 Uzun Straddle Opsiyon Ticaret Stratejisi

  • Uzun istifçi stratejisi, satın alma straddle veya kısaca "straddle" olarak da bilinir. Aynı temel hisse senedinin eşzamanlı olarak bir satım ve alım satımını içeren tarafsız opsiyon ticareti stratejilerinden biridir.
  • Kullanım fiyatı ve son kullanma tarihi aynıdır. Her iki alımda ve satım opsiyonunda uzun pozisyonlara sahip olarak, bu strateji, temel hisse senedi fiyatı hangi yönde olursa olsun büyük karlar sağlayabilir.
  • Ancak hareketin yeterince güçlü olması gerekiyor.
Kullanılacak En İyi Zaman: Yatırımcı, dayanak hissenin / endeksin yakın vadede önemli ölçüde dalgalanma yaşayacağını düşündüğünde.
Risk:İlk ödenen primle sınırlıdır.
Ödül:Buradaki ödül Sınırsız
Başabaş:1. Üst Kırılma Puanı = Uzun Çağrının Kullanım Fiyatı + Ödenen Net Prim. 2. Düşük Başabaş Noktası = Uzun Satımın Kullanım Fiyatı - Ödenen Net Prim.

Uzun Straddle Stratejisi Örneği 

  • Harrison NSE web sitesine gidiyor.
  • Current Nifty Index, Strike Price (Rs.) Ve Premium (Rs.) Verilerini alıyor.
  • Daha sonra endeks türevini seçer. Enstrüman türünde Harrison, indeks seçeneklerini seçer, şık seçtiği sembolden son kullanma tarihi 24 Eylül, opsiyon türü çağrılır ve İşlem fiyatı 7600'dür.
  • Ödenen Çağrı Primi RS 220'dir. Şimdi, seçtiği opsiyon türü, Kullanım Fiyatı yukarıdakiyle aynı, yani Ödenen Ödenen Primi 50.

Giriş tablomuzun verileri aşağıdaki gibidir:

  • Mevcut şık endeks 7655.05
  • Kullanım fiyatı 7600
  • Ödenen toplam prim 220 + 50 yani 270'tir.
  • Üst Başabaş noktası 7870'e gelen 7600 + 270 olarak hesaplanır
  • Alt Başabaş noktası 7330'a gelen 7600-270 olarak hesaplanır
  • Nifty Closes'un sona erme tarihi olan Nifty Closes'un 6800, 6900, 7000, 7100 ve benzeri tarihlerde sona erdiğini varsayacağız.

Uzun Straddle Strateji Girdileri 

Strateji: Satmak + Satın Al Alım Seçenekleri Ticaret Stratejisi
Güncel Şık Endeksi7655.05
Gör ve Sat SeçeneğiKullanım Fiyatı (Rs.)7600
Premium Çağrı (Rs.)220
Prim (Rs.)50
Toplam Prim (Rs)270
Başabaş Noktası (Rs.)7870
Başabaş Noktası (Rs.)7330

Uzun Çatallı Strateji Çıktıları

Bu Opsiyon Ticaret Stratejisinin Ödeme Planı
Süre dolduğunda, Şık KapanırSatın Alınan Put'tan net getiri (Rs.)Satın Alınan aramadan net getiri (Rs.)Net Ödeme (Rs.)
6800750-220530
6900650-220430
7000550-220330
7100450-220230
7200350-220130
7330220-2200
7400150-220-70
750050-220-170
7600-50-220-270
7652-50-168-218
7700-50-120-170
7870-50500
7900-508030
7983-50163113
8000-50180130
8100-50280230
8200-50380330
8300-50480430

Uzun Straddle Strateji Analizi

  • Hisse senedi / endeks fiyatı artarsa ​​satım süresi bitene kadar çağrı yapılır, hisse senedi / endeks fiyatı düşerse satım yapılır, çağrı değersiz kalır.
  • Her iki durumda da, hisse senedi / endeks ticaretin maliyetini karşılamak için oynaklık gösteriyorsa, kar elde edilecektir.
  • Hisse senedi / endeks, üst ve alt başa baş noktanız arasında yer alıyorsa, bu ölçüde zarar görürsünüz.
  • Straddles ile yatırımcı yön tarafsızdır.
  • Tek aradığı, hisse senedi / endeksin her iki yönde de üstel olarak kırılmasıdır.

# 6 Kısa Straddle Opsiyon Ticaret Stratejisi

  • Kısa Straddle, Long Straddle'ın tam tersidir.
  • Bir yatırımcı, piyasanın çok fazla hareket göstermeyeceğini hissettiğinde bu stratejiyi benimseyebilir. Böylece aynı hisse senedi / endeks için aynı vade ve kullanım fiyatı için bir Alım ve Satım satar.
  • Yatırımcı için net bir gelir yaratır. Hisse senedi / endeks her iki yönde de fazla hareket etmezse, yatırımcı Primi elinde tutar, çünkü ne Alım ne de Satım uygulanacaktır. 
Kullanılacak En İyi Zaman: Yatırımcı, temel hisse senedinin yakın vadede çok az dalgalanma yaşayacağını düşündüğünde.
Risk:Sınırsız
Ödül:Alınan primle sınırlıdır
Başabaş:1. Üst Kırılma Puanı = Kısa Çağrının Kullanım Fiyatı + Alınan Net Prim 2. Düşük Başabaş Noktası = Kısa Satımın Kullanım Fiyatı - Alınan Net Prim

 Kısa Çatallı Strateji Örneği

  • Buffey, NSE web sitesine gider ve Current Nifty Index, Strike Price (Rs.) Ve Premium (Rs.) Verilerini alır.
  • Daha sonra endeks türevini seçer. Enstrüman tipinde, indeks opsiyonlarını seçer, şık seçtiği sembolde, vade tarihi 24 Eylül, opsiyon tipi çağrılır ve Grev fiyatı 7600'dür.
  • Ücretli Call Premium RS 220'dir. Şimdi, seçtiği opsiyon türü Put, Kullanım Fiyatı yukarıdakiyle aynı yani
  • Ödenen Put primi 50'dir.

Kısa Straddle Strateji Girdileri

Strateji: Satmak + Satmak Alım Seçenekleri Ticaret Stratejisi
Güncel Şık Endeksi7655
Gör ve Sat SeçeneğiKullanım Fiyatı (Rs.)7600
Premium Çağrı (Rs.)220
Prim (Rs.)50
Toplam Prim (Rs)270
Başabaş Noktası (Rs.)7870
Başabaş Noktası (Rs.)7330

Kısa Çatallı Strateji Çıktıları

Bu Opsiyon Ticaret Stratejisinin Ödeme Planı
Son kullanma tarihinde Nifty Kapanış saatiSatılan Satılan Net Getirisi (Rs.)Satılan Aramadan net getiri (Rs.)Net Ödeme (Rs.)
6800-750220-530
6900-650220-430
7000-550220-330
7100-450220-230
7200-350220-130
7330-2202200
7400-15022070
7500-50220170
760050220270
765250168218
770050120170
787050-500
790050-80-30
798350-163-113
800050-180-130
810050-280-230
820050-380-330
830050-480-430
830050-480-430

Kısa Çatallı Strateji Analizi

  • Hisse senedi önemli ölçüde yukarı veya aşağı hareket ederse, yatırımcının kayıpları önemli olabilir.
  • Bu riskli bir stratejidir. Yalnızca piyasada beklenen dalgalanma sınırlı olduğunda dikkatlice benimsenmelidir.

Sonuç

Sayısız Opsiyon Ticaret Stratejisi mevcuttur, ancak size uzun vadede yardımcı olacak şey, "Sistematik ve olasılık odaklı olmak" tır. Hangi stratejiyi kullanırsanız kullanın, Pazar ve Hedefiniz hakkında iyi bir bilgiye sahip olmanız çok önemlidir.

Buradaki anahtar, opsiyon ticaret stratejilerinden hangisinin size daha çok uyduğunu anlamaktır.

Öyleyse gerçekten, opsiyon ticareti stratejilerinden hangisi size en uygun?

Yararlı Gönderiler

Bu, Opsiyon Ticaret Stratejileri için bir rehber olmuştur. Burada altı önemli stratejiyi tartışıyoruz - # 1: Uzun Çağrı Stratejisi, # 2: Kısa Çağrı Stratejisi, # 3: Uzun Satış Stratejisi, # 4: Kısa Satış Stratejisi, # 5: Uzun Straddle Stratejisi ve # 6: Kısa Straddle Stratejisi . Aşağıdaki makalelerden türevler ve alım satım hakkında daha fazla bilgi edinebilirsiniz -

Original text


  • Ticarette Kariyer
  • Tescilli Ticaret Anlamı
  • İşlem Zemini nedir?
  • En İyi Opsiyon Ticaret Kitapları
  • <