Güvenlik Analizi nedir?
Menkul kıymet analizi, yatırımcıların karar vermesi için yararlı olacak işin toplam değerini değerlendirmek için hisseler ve diğer araçlar gibi menkul kıymetlerin değerini analiz etme yöntemini ifade eder. Menkul kıymetlerin değerini analiz etmenin üç yöntemi vardır - temel, teknik ve kantitatif analiz.
Özellikleri
- Bir şirketin hisse senedi, borç ve varantları gibi finansal araçlara değer vermek.
- Halka açık bilgileri kullanmak için. İçeriden öğrenilen bilgilerin kullanımı etik değildir ve yasa dışıdır.
- Güvenlik analistleri, yatırım mesleğini yürütürken bütünlük, yetkinlik ve titizlikle hareket etmelidir.
- Çeşitli analitik araçları kullanmak için bu, temel, teknik ve niceliksel yaklaşımları içerir.
- Güvenlik analistleri, müşterilerin çıkarlarını kişisel çıkarlarının üzerinde tutmalıdır.
Örnekler
# 1 - Kutu Halka Arz Analizi
Kutu IPO değerlemesi için aşağıdaki yaklaşımları kullandım -
- Göreli Değerleme - SAAS Karşılaştırılabilir Kompozisyonları
- Karşılaştırılabilir Satın Alma Analizi
- Stok Bazlı Ödülleri kullanarak değerleme
- Box Özel Sermaye Fonundan değerleme ipuçları
- DropBox Özel Sermaye Finansmanı Değerlemesinden değerleme ipuçları
- Box DCF Değerlemeleri
Kutu Değerleme Analizi hakkında buradan daha fazla bilgi edinebilirsiniz.
# 2 - Alibaba Halka Arz Analizi
Alibaba halka arzını analiz ederken, öncelikle indirimli Nakit Akışı tekniğini kullandım
Alibaba'nın güvenlik analizini nasıl yaptığım hakkında daha fazla bilgiyi bu makaleden öğrenebilirsiniz - Alibaba Değerleme Analizi
Güvenlik Analizi Türleri
Aşağıda İlk 3 Güvenlik Analizi Türü bulunmaktadır.
Menkul kıymetler genel olarak özkaynak araçları (hisse senetleri), borçlanma araçları (tahviller), türevler (opsiyonlar) veya bazı hibrit (dönüştürülebilir tahviller) olarak sınıflandırılabilir. Menkul kıymetlerin doğası dikkate alındığında, güvenlik analizi genel olarak aşağıdaki üç yöntem kullanılarak gerçekleştirilebilir: -
# 1 - Temel Analiz
Bu tür bir menkul kıymet analizi, ana amacın bir hisse senedinin gerçek değerini hesaplamak olduğu menkul kıymetlerin bir değerlendirme prosedürüdür. Bir şirketin karlılık beyanı ve pozisyon tabloları, yönetim performansı ve geleceğe bakış, mevcut endüstriyel koşullar ve genel ekonomi gibi hisse senedinin gerçek değerini etkileyen temel faktörleri inceler.
# 2 - Teknik Analiz
Bu tür bir güvenlik analizi, güvenliğin gelecekteki performansını tahmin etmek için yalnızca geçmiş fiyatları, işlem hacimlerini ve endüstri eğilimlerini dikkate alan bir fiyat tahmin tekniğidir. Her temel girdinin fiyata dahil edildiğini varsayarak çeşitli göstergeler (MACD, Bollinger Bantları vb.) Uygulayarak hisse senedi grafiklerini inceler.
# 3 - Kantitatif Analiz
Bu tür bir güvenlik analizi, hisse başına kazanç (EPS), Yatırım Getirisi (ROI) veya indirimli nakit akışları gibi karmaşık değerlemeler gibi temel finansal oranların hesaplanması yoluyla hisse senedinin geçmiş performansını değerlendiren hem temel hem de teknik analiz için destekleyici bir metodolojidir. (DCF).
Menkul Kıymetleri Neden Analiz Etmelisiniz?
Her bireyin temel hedefi, kazançlarını çeşitli finansal araçlara yatırarak, yani parayı kullanarak para yaratarak, Net Değerini artırmaktır. Güvenlik analizi, insanların aşağıda tartışıldığı gibi nihai hedeflerine ulaşmalarına yardımcı olur:
# 1 - İade
Yatırımın temel amacı, getiri kadar sermaye kazancı şeklinde getiri elde etmektir.
# 2 - Sermaye Kazancı
Sermaye Kazancı veya değer kazanımı, satış fiyatı ile alış fiyatı arasındaki farktır.
# 3 - Verim
Faiz veya temettü şeklinde alınan getiridir.
Getiri = Sermaye Kazancı + Getiri
# 4 - Risk
Yatırılan ana sermayeyi kaybetme olasılığıdır. Güvenlik analizi riskleri önler ve sermayenin güvenliğini sağlar, aynı zamanda piyasadan daha iyi performans gösterme fırsatları yaratır.
# 5 - Sermaye Güvenliği
Sermaye uygun analizle yatırıldı; Hem faizi hem de sermayeyi kaybetme şansını önler. Tahvil gibi daha az riskli borçlanma araçlarına yatırım yapın.
# 6 - Enflasyon
Enflasyon kişinin satın alma gücünü öldürür. Zaman içindeki enflasyon, sahip olduğunuz her dolar için daha küçük bir mal yüzdesi satın almanıza neden olur. Doğru yatırımlar size enflasyona karşı koruma sağlar. Tahvil yerine adi hisse senetleri veya emtiaları tercih edin.
# 7 - Risk-Getiri ilişkisi
Bir yatırımın potansiyel getirisi ne kadar yüksekse, risk o kadar yüksek olacaktır. Ancak daha yüksek risk, daha yüksek getiriyi garanti etmez.
# 8 - Çeşitlendirme
“Tüm yumurtalarınızı tek bir sepete koymayın”, yani tüm sermayenizi tek bir varlığa veya varlık sınıfına yatırmayın, sermayenizi çeşitli finansal araçlara tahsis edin ve portföy adı verilen bir varlık havuzu oluşturun. Amaç, belirli bir varlıktaki dalgalanma riskini azaltmaktır.
Not: Menkul kıymetleri analiz etmek her seferinde karı garanti etmez, çünkü araştırmalar halka açık bilgilerle yapılır. Bununla birlikte, Etkin Piyasa Hipotezinin (EMH) aksine, piyasalar mevcut tüm bilgileri yansıtmaz ve bu nedenle güvenlik analistleri teknik ve temel yaklaşımları kullanarak piyasayı yenebilir.